我已授权

注册

银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝

2018-07-31 14:13:41 和讯名家  冷辉 李玉雯
 
银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
图片来源:视觉中国

  要贷款,找银行。没想到,有些银行伸手要起钱来,一点也不客气。作为第一家登陆上交所的城市商业银行,上市11年来,南京银行(601009,股吧)(601009,SH)一共才分红约128亿。但是,从2007年以来,南京银行分别通过IPO,配股、定增、优先股发行,总共募资高达296亿元。在融资的道路上,南京银行越走越宽,越走越远。但是,昨天晚上,证监会给南京银行踩住了急刹车:去年8月公布的140亿元定增计划遭否决。

银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
  7月30日晚,南京银行(601009,SH)公告称,中国证监会发行审核委员会对本公司非公开发行股票的申请进行了审核。根据审核结果,本公司本次非公开发行股票申请未获得核准通过。
每日经济新闻记者梳理Choice数据发现,在2000年以来的32次银行业增发案例中,成功实施完成的有23例,其余或被董事会否决、或被中止,或被股东大会修改。
  每日经济新闻记者梳理Choice数据发现,在2000年以来的32次银行业增发案例中,成功实施完成的有23例,其余或被董事会否决、或被中止,或被股东大会修改。

  但是,最终被证监会发审委否决的,南京银行还是首家。

  定增突然被否,南京银行自己也挺懵。对于下一步该怎么办,有南京银行人士表示,“不清楚,要再研究一下,(再看)后面怎么做。”

银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
  苦苦等了一年,140亿定增被否

  为了募集到这140亿,南京银行等了整整一年。

  有南京银行人士向每日经济新闻记者表示,“对于被否原因并不清楚,(我们)也很纳闷,我们正常的流程走得也很顺利,但是宣布结果的时候没有通过,也没有给出理由。我们现在也在进一步了解当中。”

  2017年8月1日晚间,南京银行发布公告称,拟向紫金投资、南京高科(600064,股吧)、太平人寿、交通控股和凤凰集团等五名特定对象非公开发行股票数量不超过16.96股,募资总额不超140亿元。

银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
  从此前的流程看,从这笔定增走得非常顺利:

  2017年7月31日,南京银行董事会审议通过了《南京银行股份有限公司非公开发行股票预案》;

  2017年8月21日,非公开发行股票方案的议案获得南京银行临时股东大会审议通过;

  2017年11月,此次非公开发行普通股股票方案也获得了中国银监会江苏监管局核准,同时获批的还有江苏交通控股有限公司的股东资格。

  因此,用“纳闷”来形容南京银行现在的感觉,十分恰当。

  南京银行定增被否,还有一个大背景,此前,农业银行(601288,股吧)千亿定增、张家港行可转债、贵阳银行及宁波银行(002142,股吧)优先股等再融资,都陆续成功过会。

银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
  上市10年,募资约296亿,分红128亿

  到底为什么被否,南京银行在等答案,市场也在等答案。

  但在答案揭晓之前,可以先看看南京银行上市以来是如何“伸手要钱”的。

图片来源:视觉中国
图片来源:视觉中国

  南京银行是带着耀眼的光环上市的。2007年7月,南京银行成功在上海证券交易所上市,成为全国第一家登陆上交所的城市商业银行。根据《招股说明书》,南京银行IPO发行6.3亿股,每股发行价11元,即募资69.3亿元。

  别急,这只是第一步。

  2010年11月,南京银行又进行了配股,向全体股东按每10股配售2.5股的比例进行配售,配售新股数量为5.97股,每股8.37元。

  最终募集到了48.64亿元。

  2015年6月,南京银行通过非公开发行股票(定增),成功募资80亿元。

  2016年1月和9月,南京银行两次成功非公开发行优先股,共募集99亿元。

  从IPO到2016年,南京银行已经募集了296.94亿元。

  从业绩上看,南京银行在城市商业银行中,表现非常好。从2018年一季度净利润的增速,和净资产收益率(ROE)来看,南京银行排名都非常靠前。

图片来源:西部证券
银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
图片来源:西部证券

  更关键的是,南京银行的贷款不良率很低。据西部证券研报分析,南京银行贷款80%投向江苏,长三角和北京等经济较发达的地区;不良率和关注类贷款比例一直处于同业低位。

图片来源:西部证券
图片来源:西部证券

  业绩不错的南京银行,拿钱时不手软,但“发钱”却不够大方。上市10年来(2007年~2017年),南京银行累计分红才128.72亿元。

银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
  南京银行定增被否,引发市场猜想

  看上去发展不错的南京银行,为什么要频频融资,而且一次比一次多呢?

  原因还是资本充足率的问题。

  按原计划,南京银行这次定增募资140亿,原计划是全部用于补充核心一级资本。

  资本充足率是一家银行的资本总额对其风险加权资产的比率。资本充足率反映商业银行在存款人和债权人的资产遭到损失之前,该银行能以自有资本承担损失的程度。

  截至2016年12月31日,南京银行母公司口径下核心一级资本充足率为8.14%、一级资本充足率均为9.71%,资本充足率为13.67%。随着各项业务的稳健快速发展和资产规模的不断提升,南京银行预计未来的资本充足水平仍将有所下降。据澎湃新闻统计,在2017年一季度,南京银行的核心一级资本充足率在所有上市银行中处于垫底水平。

  到了2017年末,南京银行的资本充足率下降到了12.93%,一级资本充足率为9.37%,核心一级资本充足率为7.99%,已经跌破8%;这三项指标均较2016年末有所下降。

  其中,一级资本充足率、核心一级资本充足率已经是连续两年下降。

  的确,资本充足率下降,是目前银行业普遍面临的问题,不少银行也在四处找钱进行补偿。之前,农行千亿定增、张家港行可转债、贵阳银行优先股、宁波银行优先股,都已经陆续通过证监会发审委审核,其中农行千亿定增已顺利完成。

  但这次南京银行的定增被否,引发了市场的猜想。据“券商中国”报道,一位上市银行高管对记者表示,在此前多笔银行再融资顺利过会的情况下,南京银行的定增未能通过证监会审核,一方面可能引发市场上的较大猜想,另一方面也可能引起还在再融资排队序列银行的担忧,担心是不是再融资的政策导向变了,“我们自己是不是又需要主动调整再融资方案。”

  定增被否对南京银行影响很大,今天(7月31日)早间,南京银行股价大跌5.20%,市值蒸发了35.62亿元。
银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无情拒绝
  编辑| 王嘉琦
每日经济新闻综合每经APP(记者:冷辉 实习记者 李玉雯)、澎湃新闻、券商中国(记者:马传茂)、西部证券等如需转载请向本公众号后台申请并获得授权
  每日经济新闻综合每经APP(记者:冷辉 实习记者 李玉雯)、澎湃新闻、券商中国(记者:马传茂)、西部证券等如需转载请向本公众号后台申请并获得授权
 

    本文首发于微信公众号:每日经济新闻。文章内容属作者个人观点,不代表和讯网立场。投资者据此操作,风险请自担。

(责任编辑:邱利 HN154)
看全文
想了解更多关于《银行也差钱?这家银行融资296亿后,又想拿140亿,这次被无...》的报道,那就扫码下载和讯财经APP阅读吧。
写评论已有条评论跟帖用户自律公约
提 交还可输入500

最新评论

查看剩下100条评论

热门新闻排行榜

和讯热销金融证券产品

【免责声明】本文仅代表作者本人观点,与和讯网无关。和讯网站对文中陈述、观点判断保持中立,不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证。请读者仅作参考,并请自行承担全部责任。