再见，宜人贷

　　“宜人贷”——曾经叱咤P2P江湖的一号角色，正式退出了历史舞台。

　　近日，宜人金科发布公告称，与母公司宜信控股就业务重组达成最终协议，简化公司业务线路，将公司定位为综合性个人金融服务平台，停止恒诚科技发展(宜人贷)经营业务，并向公司指定附属公司支付现金人民币6700万元。

　　在这一公告发布的临近时间里，美国货币监理署发布消息，批准在线贷款平台Lending Club收购数字银行Radius Bank。而在此前，被称为“P2P鼻祖”的Lending Club已经宣布计划在2020年12月31日关闭旗下的P2P借贷平台。

　　属于P2P的时代彻底落幕了。

　　而作为国内“P2P第一股”的的宜人贷，无疑是这场落幕中，值得关注的一个注脚。

　　高光时刻：三年贷款金额增速达百倍，抢先登陆美股市场

　　P2P群雄逐鹿之时，宜人贷的贷款规模一直名列前茅。

　　公开资料显示，2006年，唐宁创办中国第一家P2P公司宜信，宜人贷脱胎于宜信互联网部，于2012年3月正式上线运营。2014年9月宜信成立恒诚科技发展（北京）有限公司，开始独立运营宜人贷平台。

　　恰好赶上了互联网金融的风口，宜人贷一路狂飙。2014年-2017年，宜人贷新增贷款金额从22.29亿元飙升至414.06亿元，复合增长率高达164.86%。同期，其收取的交易费用从1.92亿元增长至52.27亿元，复合增长率超过200%。

　　2015年12月18日，宜人贷成功登陆美国纽交所，早于信而富、趣店一年多的时间，成为名副其实的“P2P第一股”。

　　2016年，可谓是宜人贷业绩上的高光时刻。

　　数据显示，宜人贷2016年全年促成贷款203亿元，相比2013年的全年交易规模约2亿元，短短三年内，宜人贷实现了100倍的增长速度，单在2016年第四季度，宜人贷营收为人民币10.71亿元，较去年同期增长137%；净利润为人民币3.80亿元，较去年同期增长356%。

　　有意思的是，在三年百倍的增长速度下，2016年年底，宜人贷的规模就已经超越了Lending Club。

　　2016年12月，时任宜人贷CEO的方以涵谈到未来规划时曾提到，按照公司的规划，宜人贷2020年将达到千亿的规模，同时到那时宜人贷股价至少是三位数。

　　那时候，不只是宜人贷，任何一家P2P公司的大佬们或许都不可能想到，2020年底，P2P无一生还。

　　数据显示，2013年网贷平台数量在800家左右，到了2015年就暴涨到了3844家，2017年累计P2P平台达到了5970家，多家头部P2P平台成功赴美上市。

　　好景不长。P2P行业在2018年迎来爆雷大潮，违约率飙升，大批平台爆雷、清盘，P2P网贷行业迎来史上最强监管。

　　宜人贷的增长也慢了下来。

　　2018年，宜人贷公布的收入为56.2亿元，净利润9.66亿元。值得注意的是，2018年第一季度至第四季度，宜人贷净利润连续4个季度出现同比下降，降幅均在20%以上，第三和第四季度，其营业收入也出现同比下降，为上市以来首次。

　　监管的一步步收紧， 敲响了P2P行业最后的晚钟。

　　2017年底，“141号文”和“57号文”接连下发，其中“57号文”要求各地应在2018年4月底前完成辖内主要P2P机构的备案登记工作、6月底之前全部完成。

　　2019年，“175号文”和“1号文”下发，积极引导部分机构转型为网络小贷公司、助贷机构或为持牌资产管理机构导流等。

　　2020年11月中旬，实际运营的P2P网贷机构全部归零。

　　多位高管离职，去年Q3撮合贷款32亿元

　　和多数互金平台一样，宜人贷启动了转型。

　　2019年7月，宜人贷公布了品牌升级、业务整合等一系列动作，原线上金融服务平台宜信惠民、借款信息咨询服务提供商宜信普惠、在线财富管理平台指旺财富三大板块将被整合纳入上市公司体系，与宜人贷合并为“宜人金科”，合并后各业务依然独立运营。

　　可以说，自此，宜人贷成为宜人金科的一项子业务。

　　更令人关注的是，与上述信息同时被宣布的还有在宜人贷整合完成后，原CEO方以涵因个人原因辞职。

　　据报道，2011年方以涵回国加入宜信集团，次年带领一支20多人的团队创立了宜人贷。7年间，宜人贷从无到有，逐渐跻身行业龙头，甚至赴美上市成为“P2P第一股”，方以涵都功不可没。

　　开山元老的离开、业务的重新整合，宣告了宜人金科从此走向另一个时代。

　　除了方以涵外，近两年，宜人金科还有多数高层职位均进行了大换血，CFO、CRO、COO、CTO等悉数离职。

　　合并完成后的宜人金科，业务主要包含两大板块——信贷科技业务“宜信普惠”和财富管理科技“宜人财富”。

　　据最新数据显示，2020年第三季度，宜人金科的营收为10.23亿元，同比降低50.24%；净利润为0.798亿元，较第二季度净亏损2.32亿元实现扭亏为盈，而去年同期的净利润为2.28亿元。

　　其中，宜人财富营收达2.81亿元，同比增长48.0%；宜信普惠的收入为7.42亿元，同比减少51.1%，官网显示，其合作对象包括中信银行(601998,股吧)、广发银行、浙商银行等。

　　自P2P经历严监管之后，包括宜人贷在内的多家互金中概股均选择从网贷转型为助贷业务，促成贷款服务也成为了宜人金科最大的收入来源。

　　但是相比较而言，宜人贷的动作似乎要慢了一些。

　　数据显示，2019年，宜人金科促成贷款总额为391亿元人民币，同比下滑38.23%。

　　2020年第一季度和第二季度，宜人金科促成借款总额分别为18.39亿元、24.03亿元，第三季度该数字为32亿元，虽环比小幅增长，但同比减少了69.45%，借款人数量为14.32万，同比下降4.72%。可以预见的是，今年宜人金科的全年促成贷款总额获或仍将继续下滑，不敌去年。

　　而在2020年第三季度，信也科技促成贷款金融170亿元；乐信促成贷款483亿元，同比增长30.6%；360数科促成交易金额660亿元，同比增长17.9%。

　　相应的，上述企业也通过撮合贷款实现了利润增长，找准了转型后新的市场定位。

　　但宜人金科或许尚在转型的阵痛中，而何时结束，尚不可知。

　　此外，宜人金科也在探索其他业务类型。

　　2020年第三季度，宜人金科称，平台转向小额循环贷款和汽车抵押贷款，其中，小额循环贷款季度增长接近100％，占本季度总贷款量的19％；同时，汽车抵押贷款与上一季度相比增长了76％，几乎占总销量的一半。

　　毫无疑问，伴随着宜人贷业务的停止，方以涵曾经设下的千亿元规模的雄伟目标，或将成为一个美丽的遗憾。

　　别了，宜人贷。

本文首发于微信公众号：新流财经。文章内容属作者个人观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。