擒龙诀之：多周期识别主力建仓区域

　　在A股市场中，一些中小市值股票一旦有游资进入参与炒作，形成比较火热的概念和题材，就会出现一波暴涨，而从这些股票的前期走势来看，暴涨之前并没有比较明显的主力底部建仓迹象，就是借着概念和题材爆炒，中短线涨幅往往也比较可观。对于这种股票，一般散户如果没有在起涨点跟着主力冲板的勇气和胆识，往往只有看热闹的份儿。

　　但是，也有不少的牛股（特别是市值在100亿以上的中盘股），在起涨之前是完全可以识别的，因为这部分股票在起涨之前一般都有一定的主力底部建仓的明显迹象。那么，我们该如何识别这类股票呢？

　　今天擒龙诀的主题内容就是：通过多周期识别主力建仓区域。

　　下面就结合王者生命线股票池的案例来进行分析和说明。

　　（一）日K线级别的主力建仓区域

　　日K线是我们看盘的时候用得最多的K线图形，在技术分析上，我们应主要根据波段性的日K线走势，结合成交量来判断是否有主力建仓行为。主要的分析诀窍有如下五点：

　　（1）前期成交量持续萎缩后，股价持续底部震荡，形成较为明显的中线底部；

　　（2）中线底部形成后股价开始持续放量上涨，该放量上涨的波段可视为主力建仓区域；

　　（3）波段中的中阳线或大阳线，往往伴随着较大的成交量，这是集中建仓的位置；阴线伴随着成交量的萎缩（注意：如果波段上涨后高位出现成交量非常大的中阴线或大阴线，则极有可能是主力波段高位卖出，天量见顶是波段结束的信号）。

　　（4）波段性洗盘。一个持续一两周甚至一两个月的持续放量上行波段之后，接着出现成交量不断萎缩的下跌波段（量越小说明主力持续波段卖出减仓的可能性就越小），这是波段性洗盘，目的就是洗出浮动筹码，让散户低位出局，减轻后续拉升的压力。

　　（5）突破建仓成本区域的波段性拉升。在主力底部反复建仓和洗盘后，主力拿到了足够的低价筹码，散户筹码和短线浮动筹码减少，成本分布较为稳固。一旦波段拉升的时机成熟（如大盘行情较好、重大利好出现等），往往都会出现涨势凌厉的波段性拉升，快速摆脱底部建仓区域后，涨势往往也非常可观（这是最肥的波段，一定要把握住）。

　　生命线股票池案例：太极实业(600667,股吧)

　　太极实业日K线分析主力建仓区域（日K线图形，截止2020年2月24日）

　　下图是太极实业的日K线走势图，从图中，根据上述分析方法，我们可以看出两个非常明显的主力波段性建仓。

　　建仓波段1:（2019年9月3日-9月20日）

　　从走势图形上看，该波段是一个股价持续上涨、成交量持续增加的上行波段。特别是成交量，伴随着股价的不断上涨，成交量也在不断放大，到成交量峰值的9月19日和9月20日，成交额分别达到了8.71亿和9.19亿元。相对于一个月之前8月13日的9773.94亿元，放大了近10倍。

　　我们注意到，9月下旬之后，该股出现了持续两个多月的波段下跌。但是成交量却是急剧萎缩的过程，波段高位回落中没有出现明显的放量，说明下跌并非主力出货行为，这就是比较明显的波段性洗盘了。

　　建仓波段2:（2019年12月9日-2020年1月15日）

　　这个波段也是一个持续性上行的波段。特别是，我们可以看到一个规律：该波段呈现边洗盘边拉升的特征。中中阳线或大阳线的日K线位置成交量都比较大，而阴线日K线位置却急速萎缩，这就是非常明显的边洗盘边拉升的动作了。主力短线大量买入后，接着短线锁仓洗盘。特别是1月15日的涨停板，已呈现强势突破、摆脱底部区域的强势特征。而春节前后出现的股市短线暴跌，则帮助主力完成了最后一次洗盘，随着近期股市的火热，主力趁势拉升，暴涨翻倍也就顺理成章了。

　　（二）周K线级别的主力建仓区域

　　对于波段性特征比较强的股票，我们在日K线走势上就可以快速看出来，但有些时候，我们需要放大周期，才能更直观的识别主力建仓区域。下面是周K线级别的识别诀窍：

　　（1）周K线观察数量为2至10根（一根周K线代表一周5个交易日，无需观察太多）；

　　（2）上涨阳线放量、下跌阴线缩量（周K线级别的这点非常重要，并且上涨阳线的成交量放大和下跌阴线的成交量萎缩一定要形成明显对比，否则就不能判断是波段建仓后的波段洗盘）。

　　（3）波段涨幅不宜过大，20%-50%是合理区间。（除非长线大牛市或超级牛股）

　　（4）突破成本区时出现持续阳量（如果主力前期已经反复吸收了足够的筹码，突破拉升阶段不一定要很大的成交量，但是一定要呈现持续阳量的过程，因为随着股价突破一个大平台或一个底部区域，获利盘大量增加，没有成交量的持续放大配合，很难支持快速拉升）。

　　王者生命线股票池案例：华天科技(002185,股吧)（2019年12月2日入池）

　　华天科技进入王者股票池后的走势（日K线图形，截止2020年2月24日）

　　华天科技在2019年12月2日于6.04元进入“王者生命线股票池”后，生命线走势保持得非常完美。2020年2月24日涨停，收于15.57元。入池涨幅159.07%。

　　华天科技周K线分析主力建仓区域（周K线图形，截止2020年2月24日）

　　下图是华天科技的周K线技术分析图形，从图上可看出3个非常明显的主力建仓区域。

　　建仓波段1:（2019年3月8日之前的8周）

　　这个波段去2019年初的大反弹中形成的，总共有5根放量上涨阳线，3根缩量下跌阴线，并且这3根下跌阴线都是在放量上涨阳线之后出现，缩量的程度也相对于前一根阴线明显，这是大幅买入建仓波段的短期洗盘出现的。

　　特别是这个波段之后的周K线持续缩量下跌，且缩量特别明显，说明主力并未高位大幅减仓，只是顺着市场大反弹结束后的锁仓洗盘行为。

　　建仓波段2（2019年5月31日之前的2周）

　　这个波段只有两个K线，一根高开阴线之后接着一个阳线，且成交量都放大得特别明显。特别是相对于这两根周K线之前的4月30日，周成交额已经萎缩至3.94亿元，但是这两周的成交额分别为55.98亿元和57.44亿元。

　　而从K线所处的位置上来看，第一根放量的阴线应为高开在2019年初大反弹波段的高位位置，散户短线解套盘的大量卖出，主力顺势接盘，尤其是第二根继续放量上涨的阳线正说明了这一点。

　　建仓波段3（2019年9月6日之前的8周）

　　这个波段持续的时间比较长，整整8周时间，其中7根阳线，1根缩量阴线。虽然每根阳线放量都不是特别明显，但是，相对于前期低位区域的成交量依然很大。持续小幅上涨中成交量都维持在较高的水平，这就是相对明显的主力波段建仓动作了。

　　接着又是持续的波段性缩量下跌洗盘。

　　主力成本突破与快速拉升（2019年9月6日之前的8周）

　　在第三个建仓波段的洗盘完成后，2019年年底至今年年初开始进入了向上突破主力成本区的快速拉升阶段。特别是2019年11月29日前的这根周K线，成交量放大到前三个建仓波段的高位水平，当周成交额达到63.07亿元，之后连续上涨阳线，并且成交量的得以维持，已呈现向上突破拉升的趋势。

　　进入2020年后，该股持续摆脱上涨底部建仓成本区域，特别是春节后随着新冠疫情暴跌后的市场报复性上涨，该股继续高歌猛进。已从底部建仓区域的5.5元左右拉升至目前的15.57元

　　（三）月K线级别的主力建仓区域

　　我们常用的K线分析周期中，主要有日K线和周K线，一般很少用到月K线。其实，专业的投资者，对月K线的走势也是非常关注的。特别是日K线和周K线规律性不是很强，这些短周期K线在目视范围内难以判断出规律性时，我们用月K线加以判断，就会一目了然。当我们分析中长线主力的建仓区域和成本位置时，使用月K线来辅助我们的分析，会带来意想不到的效果。下面是一些使用诀窍：

　　（1）一般以2至4根K线为组合分析周期（一个K线包含一个月，20多个交易日）;

　　（2）放量上涨阳线可视为主力月度建仓，缩量下跌阴线可视为主力月度洗盘（可能建仓一两个月，接着洗盘一两个月）；

　　（3）注意突破位置的回调（月度性的突破很有可能受到获利筹码的压制，回调是中线绝佳机会）；

　　（4）月度K线往往涨幅和跌幅都比较大，仅仅作为直观分析参考（应在月K线大周期分析的基础上，回归以日K线或周K线等短周期分析作为交易基础）。

　　下面继续以王者生命线股票池案例来进行分析。

　　王者生命线股票池案例：风华高科(000636,股吧)（2019年12月4日入池）

　　风华高科进入王者股票池后的走势（日K线图形，截止2020年2月24日）

　　风华高科自2019年2月24日于13.98元进入“王者生命线股票池”后，截止2020年12月24日，已经上涨至24.64元，入池后涨幅71.11%

　　风华高科月K线分析主力建仓区域（月K线图形，截止2020年2月24日）

　　下图是华天科技的周K线技术分析图形，从图上可看出该股在2018年在创历史新高后，月K线六连阴，最高位的24.51下跌至最低的9.92，大幅腰斩。2019年1月份见底，之后开始月度反弹。

　　2019年至今该股出现了2个非常明显的主力月度建仓区域，分别为“2月份-3月份”和“8月份-9月份”。两个波段都出现了两根放量上涨的月度阳线，接着都出现月度K线的急速缩量回调。

　　建仓波段1（2019年2月、3月）

　　这个波段是2019年初的市场大反弹出现的，持续放量上涨了两个月。特别是成交量，相对于之前月度，两个月K线都放大了2倍以上，且3月份的月K线成交量大于2月份的月度成交量，这就是一个比较明显的主力月度建仓波段了。

　　该波段之后，自4月份起走出了不断缩量的四连阴，相对于2、3月份的月K线成交量，成交量萎缩了三分之二，因为月度K线快速下跌的同时成交量快萎缩得特别明显，这个阶段并不是主力大幅出货的动作，可视为持续月度洗盘。

　　建仓波段2（2019年8月、9月）

　　这个波段上一个月度建仓波段相似，都是两个连续放量上涨的阳线先后出现。之后也是连续两个月缩量调整才迎来反弹。

　　突破和暴涨波段3（2020年1月、2月）

　　该股在今年1月份的时候，已经突破了2019年的全年高点，但是出现了较大的短线高位回调，月K线上出现了较长的上引线。由于该股在月K线上可以基本判断为中长线主力底部建仓，所以一旦出现拉升信号，突破性大涨也是势如破竹。

　　自春节前后的新冠疫情短线两个跌停板后，由于主力大幅持仓。在市场出现报复性反弹后，拉升起来也是雷厉风行。月K线涨幅截止2月24日已达到50.80%。

　　（注意：月K线一旦出现暴涨之后，很难接着出现相同涨幅的月K，所以一定要在月度K线出现突破特征的第一时间参与，才能斩获最肥的一波，一旦抓住了持仓一个月的收益顶得上持仓好几年。）

　　结语

　　本文内容并非让大家参照某一种周期来进行交易决策，只是希望大家在交易之前进行多周期切换的综合分析，进而发现每只个股的不同走势规律。对于进入“王者生命线股票池”的个股，我们也就可以判断哪些个股值得参与，或者什么位置参与最为合理。

　　知己知彼，百战不殆。特别是知道了主力底部建仓的位置区域和大致成本后，我们就可以做到“买入持股，心理不慌”，在主力向上突破拉升的时候，我们也敢于第一时间进入，斩获最肥的一波。

本文首发于微信公众号：跑赢大盘的王者。文章内容属作者个人观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。